VIXとは

出典: Hyperliquid / 最終更新: 2026/08/23 / 無期限先物由来の価格は参考値です。

VIXを、カブカ24の表示と関連付けて中立に整理します。

VIXの基本

VIXは米国株式市場の変動率に関する代表的な指数です。

株価指数そのものではないため、S&P500や米国株の価格と同じ意味で読むものではありません。

Cboe Global Markets がVIXのメソドロジーを公表している。

第6.0版は2026年2月26日の改定。

VIXはS&P500指数オプションの価格から算出する。

測る対象は30日先までの予想変動率。

満期までの残りが30日になるよう2つの限月をはさんで選ぶ。

計算には各オプションの買い気配と売り気配の中点を使う。

指数値は変動率σを100倍したもので、株価の水準ではない。

同じ第6.0版は、Cboeが1993年にVIXを導入したと書いている。

当初はS&P100のアットザマネーのオプションを使う方式だった。

2003年に現行の方式へ変えたとしている。

S&P500の広い範囲の権利行使価格のプットとコールを集計する。

同じ版によれば、VIXの先物は2004年3月24日に上場した。

上場先はCboe Futures Exchange。

VIXのオプションは2006年2月にCboeへ上場したとしている。

出典: Cboe Global Markets

指数値は1990年1月分から存在する。

現行方式での公表開始は2003年9月22日。

指数値の配信は15秒ごと。

配信の時間帯は米国東部時間9時31分から16時15分まで。

その前の時間帯は3時15分から9時25分まで。

これは指数の配信時間で、株式市場の取引時間そのものではない。

以上はメソドロジー第6.0版（2026年2月26日改定）による。

出典: Cboe Global Markets

カブカ24の盤面にVIXのカードは無い。

この用語ページの関連銘柄も2つだけ出る。

S&P500 と米テック100。

関連銘柄の欄は、銘柄ページが実在するものだけを出す作りになっている。

違う。VIXの値は変動率σを100倍したもので、株価の水準ではない。

いまの盤面にVIXのカードは無い。関連記事で語の説明だけを扱っている。

出典: Cboe Global Markets